【大盘回顾】
市场全天受到新能源的提振集体上涨，创业板涨幅接近4%。隔夜美股由于耶伦发表了对新能源产业的肯定意见，外盘新能源汽车大涨。早盘汽车整车、汽车零部件以及部分新能源电池领涨市场，但是午后受到上海特斯拉爆炸事件的影响宁德时代开始跳水，与此同时稀土产业链大幅上涨对市场起到了很好的承接作用，此外钢铁板块也走出了很好的补涨行情，市场全面表现可圈可点，美中不足的是成交额不足万亿，接下来我们从各个维度分析市场。
【板块分析】
一、稀土产业链
过去稀土虽然涨幅也不错，不过很少以产业链形式进行大面积的上涨，主要集中在北方稀土、五矿稀土等直接个股上。稀土产业链集体上涨十分罕见，稀土上涨的主要政策催化是1月15日，gongxinbu就《稀土管理条例（征求意见稿）》公开征求意见，释放我国规范稀土行业管理，推动产业高质量发展的信号。1月19日中信证券又发布研报看好稀土下一步的走势。以上两点是稀土产业链爆发的诱因。不过实际原因在于稀土的供需基本面改善，其次近期市场风格进一步演变为产业链抱团，周一的化学化工表现得非常明显了，四、五个行业板块同步上涨，不过介于近期市场容易快速轮动，稀土的持续性还很难说。
二、钢铁、新能源
钢铁和新能源放在一起讲是为了方便对比投资风格，钢铁中主要讲的个股是宝钢，宝钢盘中一度封板。不过宝钢代表的抱团核心补涨龙头的延续，其实今天整个新能源并不是特别强势，宁德时代涨幅不大，新能源有色中没有一只涨停，当下市场中仍然是多风格共存。
【行业资金】
全天资金流向跟板块涨跌比较相符，饮料制造位于资金流入第四位，白酒在尾盘小幅拉高也许可以关注下明天的行情。保险大幅流出主要是因为银保监下发了最新的保险产品“负面清单”，引起了行业恐慌，长期来看“负面清单”作用范围较小，不影响保险公司“开门红”行情。
【机会与风险】
机会一：1月20日，阿斯麦（ASML）公布了2020年四季度业绩及下季度业绩指引。2020年Q4销售额达42.54亿欧元，超过2020年Q3公布的业绩指引上限，上年同期为40.36亿欧元；净利润为13.50亿欧元，上年同期为11.34亿欧元。2020年全年净销售总额为140亿欧元。
点评：近期台积电、阿斯麦接连发布业绩捷报，A股内也有多家上市公司发布了业绩预增，韦尔股份的同比增长更是高达五倍，半导体行业目前投资逻辑由规模增长的预期转化为实际利润的提升，第一季度半导体行业的景气度将随着更多公司业绩预增而提升。
