首先，国家能源局发布了关于做好新能源消费工作的新闻总结 《通知》提出进一步提高电网资源配置能力，电网企业要进一步提高跨省跨区输电通道输送新能源的比例，加强省间互助，全面提高配电网的可观性、可测性和可控性，公平调用各种调整资源，构建智能调度系统。

随着我国新能源和储能安装比例的不断提高和新负荷接入的加快，传统电网难以实现更复杂的发电端接入、输配电端调度/交易、智能决策和可视化需求，电网数字化转型迫在眉睫。根据《国家电网智能规划总报告(修订稿)》规划，各阶段电网智能投资比例逐步上升。自“十四五”以来，建设已进入新能源转型阶段。随着不同电压智能变电站的改造和新增数量的增加，智能电网行业的巨大潜力将进一步释放。

二是发展智能电网的必要性

智能电网是以特高压电网为骨干网架，利用先进的通信、信息和控制技术，构建以信息化、自动化、数字化、互动为特征的统一智能电网。其本质是通过电网输配电的智能化建设来解决能源供应侧的相关问题。

在双碳目标下，中国的能源结构需要实现供给侧的清洁、多样化和消费侧的电气化，能源结构的变化将带来一系列问题，如电网能力不足、发电和电力功率不匹配、电网完全稳定性下降等。为了解决这些问题，国内电网需要进行全面改造，其中提高电网自动化、信息化和智能化水平已成为一个重要环节。

例如，在十四五期间，南方电网提出了三个重点建设内容：

1)加大配网建设；

2)提高电网“输、变、配”的智能化水平；

3)加快新型电力系统建设步伐。

事实上，在过去的20年里，国内电力建设主要集中在配电网的智能化和新型电力系统的建设上，因此电网建设一直是一个重点，但阶段不同，重点不同。未来，国内电网建设必须是重点，否则解决新能源发送问题将是一个挑战

新能源周期的关键词是消费，最近的研讨会电力改革，国务院计划，能源局文件，指向消费，消费主要取决于电网，因为新能源进入市场必须降价，所以新能源业主会更悲惨，电力市场销售铲智能电网和特高压企业将受益。

首先，随着新能源市场化电力比例的提高，新能源企业首先需要提高发电预测能力，重点是对软件系统的需求，如短期发电预测精度和新能源功率预测，有望快速增长。

其次，随着消费红线的自由化和新能源并网比例的增加，新能源的不稳定性决定了它需要更灵活的可调电源，预计系统中的灵活可调电源将受益，如灵活的火电、储能和虚拟电厂。

最后，无论是上述数字运营平台，还是灵活调峰的虚拟电厂和储能，都需要电网数智化升级。

如此简单明了，大家对智能电网板块的投资逻辑会更加清晰。综上所述，电价预测+可调能力+数智化升级。海涵财经

四、智能电网产业链核心股

(1)特变电工目前市值737亿元；公司亮点:变压器行业龙头；世界上第一台自主研发的10kV/1MVA电能路由器，主要处于国际领先水平。

（2）许继电气目前市值326亿元；公司亮点：中国最大的输变电设备制造和系统集成企业之一；核心产品涵盖电力系统的所有环节。

(3)国电南瑞目前市值1924亿元；公司亮点:监控高压等级变电站的市场份额超过40%；电力自动化、轨道交通监控技术、设备服务供应商和龙头企业。

(4)安靠智能电气目前市值43.03亿元；公司亮点:主要致力于输变电系统的关键部件是高压和超高压电缆连接件的国产化研发和生产。

(5)科林电气目前市值71.69亿元；公司亮点:行业内产品线齐全的少数企业之一，产品广泛应用于国家电网智能电网配电、变电、用电建设领域。

(6)正泰电器目前市值447亿元；公司亮点:国内低压电器行业产销量最大的企业，也是产品种类最齐全的低压电器制造商。

(7)苏文电能目前市值40.15亿元；公司亮点:江苏领先的一站式(EPCO)供电品牌服务提供商；主要服务包括电力咨询设计业务、电力工程建设业务、电力设备供应业务、智能电力服务业务。

(8)平高电气目前市值221亿元；公司亮点:中国三大高压开关设备制造商之一，中国电气设备集团旗下。

（9）神马电力目前市值129亿元；公司亮点：行业知名变电站绝缘子制造商，国内电力设备橡胶密封龙头企业。

(10)金杯电工目前市值73.32亿；公司亮点:全球领先的扁电磁线，国内领先的电缆企业，国内为数不多的同时覆盖变压器和电机的电磁线制造商。

（11）双杰电气目前市值53.19亿元；公司亮点：以智能电气设备和新能源产业为基础；重点布局分布式储能技术，贯穿光伏、风电新能源、充电桩/站的开发利用。

（12）思源电气目前市值585亿元；公司亮点：中国最大的电力保护设备弧线圈制造商；主要产品有传统的机械电力设备、控制电力设备、电力电子设备。

(13)目前国网信通市值229亿；公司亮点:位于水系发达、水电前景广阔的四川阿坝州，电力系统相对完整。

(14)中国西电目前市值372亿；公司亮点:中国电气设备集团旗下，中国百强电器企业之一，中国最大、最具成套能力的输变电设备生产基地。

(15)九洲集团目前市值41.49亿元；公司亮点:东北民营新能源投资建设运营龙头，形成了“风光新能源+智能设备”双引擎格局。

(16)国电南目前市值60.81亿 公司亮点：国内电力自动化行业知名企业；智能电网行业涵盖发送、输送、变更、配送和使用的各个环节。其建设由国家电网公司和南方电网公司主导。