【二师兄+战绩报告】连板梯队终于有了四板。正虹科技pk汇绿生态赢了，也是预期的剧本。虽然曲折，但人们赢了。没想到是农业养猪的概念，哈哈。也许是靠名字赢的，红的，肯定比绿的好。【新知识】小作文又出了小表格，基本上20cm都是领先的。英伟达GB200的需求和进展超出预期。核心增量在于铜互联网，即利用高频高速铜电缆在ra-ck内进行GPU之间的数据交换，以促进大型培训和推理。高速铜线在服务器中的广泛使用是英伟达推动的内部连接范式变化。目前，它正处于进口期。虽然市场高度关注铜电缆、连接器等相关供应商，但仍有一条细分轨道被大多数投资者忽视，即电磁屏蔽。与光通信相比，铜互联网具有成本低、功耗低、布线维护方便等优点，但也有一个致命的弱点，即铜电缆容易受到电磁干扰（光纤几乎不受影响）。以英伟达GB200为代表的人工智能整机服务器是一个高度复杂的电气系统，但未来将面临电磁干扰的威胁。服务器本身是电磁干扰的主要来源。为提高训练效率，目前AI服务器整机功耗普遍较大，采用多种高功率电源，DGX H100配备6个3300W高功率电源，GB200预计设计功耗将达到12万瓦，其内部高功率电源必然会产生强大的电磁干扰，而GB200内部的铜线将难以抗拒。电磁屏蔽材料的重要性：在人工智能服务器的激烈竞争中，如果不能有效抵抗电磁干扰，就会缩短使用寿命，增加额外的成本，甚至影响研发进度和企业竞争力。因此，电磁屏蔽材料在铜互联网AI服务器中的应用变得非常重要。市场预期差：虽然市场高度关注铜电缆和连接器供应商，但大多数投资者忽视了电磁屏蔽材料的细分轨道。我们认为，随着人工智能服务器对电磁屏蔽材料需求的增加，这一领域将迎来巨大的市场增长，成为GB200轨道上伴随着铜互联网的核心预期。a股相关标的:概念股:沃特股份、康达新材、隆阳电子、正业科技、飞荣达、阿莱德、方邦股份、回天新材、乐凯新材等。沃特：公司可为高频通信行业客户提供聚合物材料解决方案，满足高速信号传输、电磁屏蔽、LDS加工、热管理、轻量化等不同功能需求。康达新材料：子公司必控技术开发生产的电磁屏蔽材料和电磁屏蔽技术是否会影响卫星雷达的判断。公司生产的电磁屏蔽膜、覆盖膜等高端新材料主要用于PCB、FPC等领域是FPC的重要原料。飞荣达：公司为终端客户提供散热模块、风扇、热管VC、导热材料及电磁屏蔽材料等相关产品。科力远：电磁屏蔽材料已成功进入莱尔德、飞荣达等厂家的供应链系统。航天智能制造：公司自主研发的电磁波屏蔽膜产品应用于电磁波屏蔽领域，如手机、平板电脑等电子设备。龙阳电子:公司是一家专业生产电磁屏蔽材料的厂家，主要从事电磁屏蔽材料的研发、生产和销售。方邦股份：电磁屏蔽膜。阿莱德：电磁屏蔽材料供应商。鸿富瀚：主要经营电磁屏蔽材料。回天新材料：三防漆、电磁屏蔽、散热材料。汇创达：精密电磁屏蔽组件。光大同创：电磁屏蔽功能产品。博威合金：与华为合作的电磁屏蔽材料。天奈科技：电磁屏蔽复合导电塑料。 收起 查看大图 向左转 向右转