方大特钢利润分配问询函回复

4月8日晚，方大特钢发布上海证券交易所查询回复公告，补充披露3月29日上海证券交易所关注的2023年利润分配计划中未分红等问题。

在收到上海证券交易所的询价函后，该公司采取了紧急补救措施。4月2日，方达特钢宣布，控股股东建议公司提高2023年利润分配比例，并建议向全体股东每股发放0.10元现金红利，总分约2.3亿元。

根据询价函的回复，截至2023年底，公司货币资金余额为60.45亿元，扣除31.97亿元(主要是票据保证金等)。)和5.42亿元的短期和长期贷款。公司只能自由支配23.06亿元，目前月平均日营运资金需求为17亿元。由此可见，公司的资金状况逐渐短缺。

方大特钢年报显示，2023年收入为265.07亿元，同比下降15.75%；归属于上市公司股东的净利润为6.89亿元，同比下降35.16%，收入净利润均下降。此外，根据公司最新披露的委托理财产品净值波动较大的公告，截至3月28日，公司净投资4.22亿元的理财产品累计浮亏2.27亿元。

目前，现金股息已成为监管的焦点。3月15日，中国证监会发布了《关于加强上市公司监管的意见（试行）》，明确要求上市公司制定积极稳定的现金股息政策，促进一年多次股息，增强投资者回报。对于多年无股息或股息较少的公司，中国证监会应综合其他指标，对相关股票实施风险警告，督促这些公司分红。

预计仓储行业将迎来新一轮的繁荣周期

根据头部存储制造商最近发布的财务报告，该公司去年第四季度的收入环比快速增长，一些上游公司已经扭亏为盈。

根据美光科技2024财年第二季度报告，通用会计准则编制的净利润为7.93亿美元，上一季度亏损12.34亿美元，2023财年同期亏损23.12亿美元，实现大幅亏损。

2023年第四季度，SK海力士实现扭亏为2.6亿美元，摆脱了2022年第四季度以来持续的营业亏损。

综上所述，在上游厂商持续减产的推动下，存储产品开始涨价，产业链公司逐渐开始回归正常盈利。

自2024年以来，DRAM存储芯片的价格一直在上涨。根据Trendforce集邦咨询公司的预测，闪存存储器在第二季度（NANDFlash）合同价格将强劲上涨约13%至18%，动态随机访问存储器（DRAM）价格涨幅约3%-8%；2024年，全球DRAM芯片销量将增长46%，达到780亿美元。

Gartner预测，2024年存储芯片需求将强劲复苏，预计收入将飙升66.3%，预计存储行业将迎来新一轮繁荣周期。

高性能存储迎来了新的发展机遇

春江水暖鸭先知，部分产业链企业率先感受到市场的温暖。随着大模型人工智能应用的兴起，2023年新应用层出不穷，计算能力和存储需求不断扩大。高端存储HBM和DDR5产品正在加速向市场的渗透。三星电子、SK海力士和美光科技已将投资和产能转向HBM和DDR5。

百维存储表示，当前行业正在复苏，第一季度存储产品价格继续上涨，公司与上游供应商的谈判周期也将有一定的调整。赵毅创新在投资者互动平台上表示，2024年主流存储价格将继续上涨，DRAM和NAND价格将继续上涨。

业内人士认为，前四轮存储周期一般为3-4年。中国银河证券研究报告称，人工智能需求正在创造存储芯片行业第五轮周期的起点。人工智能服务器、人工智能个人计算机和人工智能移动终端设备的市场需求不断增加，存储市场迎来了新的发展机遇。

华安电子首席分析师陈耀波也表示：“在新一轮存储周期中，人工智能产业的发展是市场需求的重要创造者，并继续为需求增长做出贡献。上市公司需要通过抓住新的市场需求，积极提高产品竞争力，抓住发展机遇。”

百家机构对7只概念股进行了密集研究

两路基金联手加仓5股超亿元

据《证券时报》统计，今年以来，存储概念股平均下跌14.52%，板块跌幅越来越小。只有德明利、尚络电子、深南电路和香农芯分别上涨了38.69%、35.43%、30.72%、21.34%。

然而，北上基金和融资基金加速了底部读数。年内，北上基金增持中微企业、雅克科技、兆易创新、通富微电11股以上；融资基金净购买百维存储、香农芯创、大华股份、兰起科技、江波龙等15股以上。同时，两大基金增持了香农芯创、兰起科技、兆易创新、通富微电、紫光国微5股以上亿元。

该机构对相关领先股票进行了密集研究，包括协创数据、兰起科技、东芯股份、深南电路、国芯科技、微导纳米、精测电子等7只股票，吸引了100家机构的关注。协创数据在机构调查中表示，公司正在继续推动多个存储主控芯片的研发和大规模生产。

中泰证券表示，科技公司继续扩大人工智能服务器建设，对相关存储设备的需求相应快速增长。建议继续关注人工智能创新带来的相关轨道投资机会。

根据三家以上机构的一致预测，2024年和2025年净利润增长率超过30%的股票有20只，其中全志科技、普然、通富微电的平均业绩增长率超过200%。普然表示，未来公司将基于原有的存储产品线-NORFlash和EEPROM，继续拓展MCU和VCMDriver的市场，为公司未来开辟更大的增长空间。数据宝