每个人对指标的理解和应用都是不同的。有些人喜欢看MACD指标,有些人喜欢使用KDJ指标,有些人喜欢看简单的技术K线,有些人喜欢看交易量。
所有指标,只要使用,都能有效地帮助你做出判断,提高买卖股票的成功率。
如果非要问我哪个指标是王者,我的答案是均线指标。
这并不意味着这个指标是最好的,但移动平均线在我自己的实际应用中起着至关重要的作用。
我们必须首先了解移动平均线是如何来的,它是如何形成的,它的原理是什么。
股票中的移动平均线实际上来自几天内的平均收盘价。
比如5日均线,统计是5个交易日内的收盘价,做平均。
10日均线,统计10个交易日内的平均收盘价,20日、30日、60日、120日、250日也是如此。
由此可见,均线实际上是一个周期内的均价,可以变相反映这个周期内的平均交易成本。
从这个角度来看,均线本身在成本核算中起着重要的作用。
简单来说,当前价格高于均线,代表周期内资金浮盈,价格低于均线,代表周期内资金浮亏。
但必须明确的是,成本计算存在一定的偏差。
例如,5日移动平均线记录了5天的收盘价,但日收盘价和实际日交易的平均价格不一样。
例如,5周移动平均线记录了5周的收盘价。每周的价格波动会导致实际交易价格的平均价格,并且会有一定的偏差。
从周期的角度来看,长周期移动平均线的价格实际上更接近实际的资本成本,而短周期移动平均线,如果你想更接近资本成本,你需要看到分时K线,如15分钟,30分钟。
因此,要想准确运用均线,就必须能够准确把握K线周期下的均线。
此外,不同移动平均线所代表的强度和操作层面的意义也完全不同。不同风格的人使用完全不同的移动平均参数。
可以说,与其他技术指标相比,移动平均线的主观参数意愿非常重要,而不是说所有移动平均线都能有效地帮助投资者做出一些技术判断。
先说多头排列和空头排列,再谈具体的均线周期。
在整个趋势投资中,移动平均线的安排实际上非常重要和有效。
所谓长期安排,是指股价始终高于资本的平均成本,资本始终有一定程度的浮动利润。
由于移动平均线的计算方法,短期移动平均线在上,长期移动平均线在下,决定了短期股价的平均值,大于长期股价的平均值。
在这种情况下,整个基金的交易心态相对放松舒适,不会面临特别大的抛售压力。
如果后续资金能够有效进入市场,股价就会沿着整体趋势上涨。
所谓的空头排列,自然与多头排列相反,股价长期低于平均资本成本,资本基本处于浮动亏损状态。
短周期移动平均线低,长周期移动平均线高,因为股价上涨会有抛售压力,不能有效接近平均成本。
在短线安排下,这是一种杀死更多的情况。每当股价接近平均成本时,就会有大量的抛售来抑制股价,直到股价越来越低,抛售压力被动减少,买入被动增加。
如果没有极端的杀空,理论上股价会慢慢下跌,每次反弹都是离开市场的好机会。
事实上,移动平均线背后是资本。资本的意图必须与资本的平均交易成本密切相关,这也实现了移动平均线本身对股价的支撑和阻力。
接下来,我们来谈谈几个常用的移动平均周期。
MA2030分钟。
事实上,30分钟的20均线是2.5天均线。
因为30*20=10小时,每天的交易日是4小时,所以得到了2.5天的均线。
2.5天移动平均线实际上是资本进出的最短周期。之所以这么说,是因为资本进出都遵循T+1的原则。
一般资金入场,T天买入部分,T+一天买部分,T+一天卖部分,T+2天清仓离场。
资金分批建仓是大概率事件,资金需要灵活做一些日差价,所以要做底仓。
这是资金的第一次进入,最后一次清算,最短周期为3天,如果买卖可能在尾盘或早盘,那么2-2.5天的周期是最有效的。
因此,2.5天均线,即短周期资金的黄金周期。
在日线上,2.5天移动平均线的反应明显缓慢,价值不大。因此,大多数基金会选择看30分钟的MA20来区分短期基金的强弱分水岭。
当然,这个均线的错误率也存在,因为周期太多,无法控制的因素很高。
如果短期内有大量资金进入,肯定会影响这个均线的走势。
对于超短期投资者来说,参考移动平均线是非常有价值的,我们应该注意移动平均线本身的方向性方向,这具有重要意义,特别是当方向出现拐点时。
5日均线和60分钟MA20。
其实从时间周期来看,5人均线和60分钟的MA20是完全一样的。
只有60分钟的MA20周期更精细、更准确,毕竟是20个平均价格,而5天平均收盘价只有5天。
有一句K线口号“不破5日不卖,一破5日就清仓”。
由此可见,5日均线是短期走势的强弱分水岭。
60分钟的MA20之所以更准确,是因为60分钟的MA20价格连续性更好,显示的支撑位和阻力位相对更有效。
短期资金的盈亏几乎都是参照这个均线来操作的,意义重大,是仅次于2.5日均线的主要强弱分水岭。
一些强势股,要做日内回踩,基本都是以5日均线的价格为主要目标。
5日移动平均线的重要性不言而喻。在实践中,以强势股回踩5日移动平均线上车,为标准买入点,以弱势股回抽5日移动平均线下车,为标准卖点。
当基金达成一定的默契和共识时,均线的价值就会体现出来。
5日线本身,或者一周线,已经进入了一周级的领域,但是一周线的价值很小,只能算是一个超短周期,不确定性很大。
20日均线。
可以说,在所有移动平均线中,20日移动平均线是王者级别。
接近月线的20日均线,是所有短周期的必然参考均线。
当然,为了领先一步,很多大基金会将20日均线设定为18日均线,进行均线价格差异化,保证均线更有效。
几乎所有股票的趋势线都有20日移动平均线的影子。
由于股票需要形成趋势,需要资金作为参考,需要共振点,20日移动平均线是中期主要运营的月平均成本,自然引发了主梁。
很多股票在启动前都会回踩20日均线,确认资金平均成本的有效性。
这一举动本身在技术上是非常有意义的,因为有必要确认抛售压力,并进行洗碗,并证明资金已达成协议并准备启动。
20日移动平均线不仅意义重大,而且方向性也非常重要。
当20日移动平均线开始转向多头并开始上涨时,这意味着本月购买的资金平均已经盈利。
在这种情况下,很容易走出多头的趋势。
当20日移动平均线仍保持空头头寸并继续下跌时,这意味着本月入场的资金仍在挣扎。
在这种情况下,如果没有大量的资本投资来扭转下跌,股价可能会有进一步下跌的空间。
用20日均线判断一只股票,波段周期的强弱是最合适的。
因此,很多人也称20日均线为缓慢波段分割线。
此外,在判断股价是否超涨时,也会将20日均线与当前股价进行比较。
如果20日均线价格和股票实际价格超过20%,说明资金浮盈20%,就是超涨,30%、40%就是大幅超涨。
超额上涨代表一个月内进入市场的资金,有大量浮动利润。对于大型基金来说,超过20%是卖出的好时机。
利用超涨,可以判断极值卖点,是做好高抛的绝佳方式。
这也是使用20日线的一种相对有效的方法。
100日均线,20周均线。
100日均线,120日均线,108日均线,本质上是百日周期。
这个周期大约是半年,是中长期主力资金的经营周期。
如果看趋势性大牛股,就会明白百日均线的重要性。
一些中长期主要基金的入场和离场周期通常为半年左右,通常为两个季度的业绩报告。他们能否达到业绩预期取决于他们是否增加头寸、是否减少头寸甚至清算头寸。
因此,这一均线通常被用作中长期趋势分水岭。
从周线水平来看,20周线也具有非常重要的意义和价值,比日线更具指导性。
因此,这些移动平均线应该结合起来,而不是单独孤立,因为有时可能会有细微的偏差。
需要特别注意的是,在中长期移动平均线的背后,实际上是一个很大的预期,也许是主题预期,也许是业绩预期,对于没有预期的股票,没有大的周期上涨。
简单来说,有些股票只能是震荡格局。在这种情况下,根本没有必要参考百日均线,这是没有用的。
中长期趋势线,必须对应中长期经营的股票,中长期资金,需要对号入座。
不要用中长期趋势线生搬硬套一些普通股,参考价值会大大降低。
20月线。
最后一个长期指标实际上是20月线。
可以说,20月线本身反映了一家上市公司的发展。
由于资金的原因,上市公司的股价,其实并不能准确反映一家上市公司的价值,但20月线是可以的。
因为20个月是近两年的大周期,在这个周期中,股价的平均值相对接近上市公司的真实价值。
再加上20月线的连贯性,整体上可以反映一家上市公司的内在价值,穿越牛熊周期。
当然,对于普通投资者来说,20月线的参考意义不大,因为很难真正帮助投资者判断买卖点。
除非是真正意义上的价值投资者,否则没有必要参考如此长周期的移动平均线来做出判断。