从基本面到股价变化的映射，通过市场预期的折射镜！

1、重要突破：1月16日，视频展示了真正的tesla bot在真实场景中的第一个复杂任务，而tesla bot在2023年3、5、9、demo演示视频出现在11月份；

2、马斯克在推特上说，视频显示了机器人在非全自动条件下的叠衬衫。他还表示，他将有能力在随机场景中实现e2e自动任务。随机场景是指不需要固定桌子，包含不止一件衬衫；

3、超出预期的是传感和硬件：1）Gen2机器人在视频中表现出非常好的灵巧性和准确性，包括眼睛、手臂、手腕和手指末端的传感、控制、传输和执行；2）灵巧的手在处理软材料时表现出类似的手；3）视频中的其他机器人在不工作时悬挂，而工作机器人处于站立状态。

24年行业催化预测

1⃣智元机器人二代发布24Q1(农历新年前)，或将展示钢琴演奏等项目；

2⃣腾讯机器人行业解决方案24Q1落地，或将以养老服务为重点，刷新公众认知；

3⃣第二代24Q1小米机器人可能会发布，新的超大扭矩电机可能会引领市场；

4⃣24Q1 T机器人有望正式公布行走测试结果，并初步公布初始机器人核心部件的定点信息；

5⃣天太机器人24Q1(农历新年前)，RealMan 等待机器人或将重磅产品展示集中，行业积极产生重大进展；

6⃣24Q2 机器人AIT day预计将隆重举行，市场将关注具体场景、性能参数、定价策略等核心信息；

7⃣24Q3 T机器人预计将进入批量试生产阶段，行业将完成0-1的转型，人形机器人可能真正有效/服务于千行百业；

8⃣24Q3优选、智元、小米等机器人或将正式进入BYD等汽车生产线，人形机器人应用程序将在第一年正式开放；

9⃣华为、字节、网易、小鹏、三星Open AI、丰田、本田、戴森等国内外巨头的重点投资可能会带来新的板块增量/催化；

工信部：“揭榜挂帅”、人形机器人产业“大基金”、机器人“十四五规划”等潜在政策支持可能会进一步推动行业大贝塔的进步。

【板块推荐】

1⃣机器人#关键执行器：『三花』『拓普』

2⃣行星滚柱丝杆的核心部件#：『恒立液压』『贝斯特』『五洲新春』『北特科技』『双林股份』『丰立智能』『夏厦精密』

3⃣谐波减速器的核心部件#：『绿的谐波』『中大力德』

4⃣核心部件#空心杯电机：『鸣志电器』『禾川科技』『伟创电气』

5⃣核心部件#无框扭矩电机：『步科股份』

6⃣核心部件#扭矩传感器：『柯力传感』『汉威科技』『康斯特』『凌云股份』

7⃣核心设备#磨床/车铣/热处理:『华辰装备』/『浙海德曼』/『恒进感应』