核心推荐
康斯特,新兴设备,丰力智能,鼎泰高科技,中大力德,步科股份,五洲新年
#2024年,大规模生产即将到来:国内工业生态自上而下建设:下游场景着陆:应急、特殊、科学实验、工厂、服务基础设施建设(计算能力、公共数据库)、T样品迭代的人形标准设置已经结束,产业链扩产开始三花38亿,拓普50亿投资,大手笔进入机器人,龙头汽车零企业抓住历史机遇;拓普机器人电驱产线已在中国正式投产,三花/拓普生产基地已在中国建立。我们可以期待T也将在中国建立工厂。国内制造商有望在链条中加强
#目前节点最确定的投资环节:铲子股;逻辑:目前T方案/供应商还没有确定,但三花拓普的扩产是明确的。无论哪家零部件厂商加入链条,设备都是刚需的。定点后,国内厂商将选择交货期短、开发能力强的国产厂商!市场规模:三花+拓普总固资投资60亿(拓普30,三花假设30),设备占80%,看50亿;推荐:车床:浙海德曼; 磨床:宇环数控、鼎泰高科技
#执行器的其他环节分类:0-1螺杆、六维扭矩、传感器、减速器、电机和驱动螺杆:价值大、样品率达标的企业卡位优势强。现阶段取决于设备、技术同源性、工业地位和与下游绑定的决心。推荐:丰力智能、五洲春节、北特科技、斯菱股份六维扭矩传感器:价值大,国内外差距大,国内突破先吃蟹推荐:康斯特、东华测试、汉威科技减速器:国内外方案不同,但必须使用;如果选择无丝杠方案,减速器数量将激增;设备多,技术延伸能力强,可快速迭代公司胜率推荐:中大力电机&驱动控制:核心部件,价值大,门槛高;推荐三花拓普与国内技术能力强的公司合作开发概率:步科股份、汇川技术、雷赛智能
#2024年人形机器人投资七个方向:(1)T供应商名单;(2)轻质材料;(3)传感器;(4)具有降本量产能力的丝杠、减速器、电机;(5)磨床等核心设备;(6)电缆、散热和结构件;(7)芯片和数据存储和交互。【开源机械】